يُعد سوق الأسهم من أبرز الأسواق المالية التي يتم من خلالها شراء وبيع حصص الملكية في الشركات المدرجة. ويسمح هذا السوق للشركات بزيادة رؤوس أموالها، وللمستثمرين بتحقيق أرباح من خلال ارتفاع الأسعار أو توزيعات الأرباح. ومع تطور منصات التداول الإلكترونية، أصبح الاستثمار في الأسهم متاحًا لشريحة واسعة من الأفراد بسهولة وسرعة. إلا أن التداول في سوق الأسهم يتطلب فهمًا دقيقًا لآلية عمل السوق، وأنواع التداول المختلفة، والمخاطر المرتبطة به.في هذا المقال، نستعرض مفهوم سوق الأسهم وكيف يعمل، وطرق تداول الأسهم للمبتدئين، إضافة إلى أهم استراتيجيات التداول، وأساليب إدارة المخاطر.
الملخص
- البورصة هي السوق الذي يتم فيه شراء وبيع الأسهم عبر شركات الوساطة المالية المختلفة، وكل دولة لديها سوق البورصة الخاص بها، وبداخله تطرح الشركات المحلية أسهمها للتداول.
- المستثمرون المبتدئون من الأفضل لهم الاستثمار طويل الأجل في الأسهم لأنها أقل تقلبًا، ولا تحتاج إلى خبرة كبيرة بعكس التداول قصير الأجل المحفوف بالمخاطر.
- الربح في الاستثمار طويل الأجل يمكن أن يكون عبر الاستفادة من توزيعات الأرباح، أو من خلال بيع السهم بعد ارتفاعه ثمنه، وتحقيق الربح من فارق السعر بين البيع والشراء.
- يوجد أكثر من آلية لتداول الأسهم، إما عبر الاستثمار المباشر بشرائها أو المضاربة على فروقات الأسعار الخاصة بها، أو من خلال صناديق الاستثمار المتداول (ETFs) التي تمكن المتداولين من تنويع محافظهم، وتقليل المخاطر.
ما هو سوق الأسهم وكيف يعمل؟
سوق الأسهم هو البورصة التي يتم فيها بيع وشراء الأسهم عبر شركات الوسطاء المرخص لها ذلك، فعندما ترغب شركة ما بزيادة تدفقاتها المالية تطرح أسهمها للتداول العام عبر الاكتتاب الأولي (IPO)، لتدرج بشكل رسمي بالبورصة، ويتم تداولها علنًا، وتكون الأسهم بمثابة حصص ملكية في الشركة المصدرة لها، وعند شرائها يكون المستثمر مالكًا لحصة في الشركة بمقدار عدد الأسهم الذي اشتراها، مما يعطي له الحق في التصويت على قرارات الشركة، والحق في توزيعات الأرباح (Dividends) التي تقوم بها الشركة، ويتم تحديد سعر كل سهم وفقًا للعرض والطلب (Supply and Demand) عليه، وظروف السوق المحيطة به، ويتحقق الربح من فارق السعر بين البيع والشراء.
تتم عمليات شراء وبيع الأسهم بهدف الربح عبر وسطاء التداول المرخصين، فهم حلقة الوصل بين المستثمرين وسوق الأسهم، ويستعان بهم لإتمام صفقات التداول على الأسهم والسندات والسلع وغيرها من الأصول بغرض الربح نظير عمولة يتقاضوها مقابل خدماتهم، عبر منصات التداول مثل MetaTrader 5، والتي يمكن من خلالها فتح محفظة استثمارية، ومع انتشار شركات الوساطة المالية عبر الإنترنت، وتطبيقات الاستثمار الإلكترونية سهلة الاستخدام بات بإمكان أي شخص التداول والاستثمار في البورصة بسهولة فقط عبر هاتفه الذكي، واتصال ويب.
طريقة تداول الأسهم للمبتدئين
هناك العديد من الآليات التي يمكن من خلالها الاستفادة من تحركات الأسهم صعودًا وهبوطًا سواء امتلكت الأسهم أم لا، بالشكل التالي:
-
الاستثمار المباشر (شراء): من أبسط الطرق التقليدية للاستثمار في الأسهم، فيها يقوم المستثمر بشراء الأسهم بشكل مباشر، والاحتفاظ بها لفترة من الوقت، والربح من خلال توزيعات الأرباح التي تقوم بها الشركة المصدرة للسهم، أو الربح عند بيعها بعد ارتفاع ثمنها.
-
العقود مقابل الفروقات CFD: أكثر طرق التداول شيوعًا، وتعتمد على المضاربة على تحركات أسعار الأسهم دون شرائها. ترتبط عقود الفروقات عادة بالرافعة المالية، فهي تساعد المتداولين في تضخيم رأس مال الصفقات وفقًا لنسبة الرافعة المالية التي يتيحها الوسيط، بهدف تضخيم الأرباح، ولكنها أيضًا تضخم الخسائر إذا جاء السوق عكس التوقعات، لأن فيها تحسب أرباحك وخسائرك بناءً على إجمالي حجم المركز، وليس رأس مالك الأولي.
-
صناديق الاستثمار المتداولة (ETFs): عبارة عن صناديق استثمارية تضم بداخلها مجموعة من الأصول المالية المختلفة كالأسهم، والسندات، والسلع، وغيرها، تمكن المستثمرين من تنويع محافظهم الاستثمارية وتداول الأسهم بمبلغ بسيط وغيرها من الأصول بتكلفة أقل من شراء كل أصل بمفرده.
الاستثمار والتداول في الأسهم من الآليات الاستثمارية الفعالة في تحسين الوضع المالي، وتنمية الثورة خصوصًا إذا تمت إدارتها بحكمة من قبل خبراء التداول، فمثلًا إذا استثمرت بمبلغ 10 آلاف دولار عام 2009 في سهم شركة التكنولوجيا الأمريكية Broadcom لأصبحت قيمة هذا الاستثمار اليوم أكثر من 2 مليون دولار.
خطوات تداول عقود فروقات الأسهم (CFDs)
طريقة تداول الأسهم للمبتدئين عبر عقود الفروقات تتم عبر اتباع الخطوات التالية:
-
فتح حساب تداول مع شركة وساطة تقوم باختيارها بعد التأكد من مصداقية تراخيصها.
-
تمويل الحساب الخاص بك برصيد مناسب لحجم التداولات التي تنوي إجراءها عليه.
-
تحليل السوق بشكل دقيق، لاختيار الأصل المالي الذي تريد التداول فيه.
-
فتح مركز الشراء إذا كنت تعتقد أن سعر السوق سيرتفع، أو البيع إذا كنت تعتقد أنه سينخفض.
-
تحديد اللوت، أي حجم صفقتك التي تريدها.
-
اتخاذ خطوات إدارة المخاطر الضرورية.
-
فتح مركزك ومراقبته لمتابعة الربح والخسارة.
كيف أشتري أسهم في الشركات؟
عندما يتعلق الأمر بكيفية شراء الأسهم للمبتدئين فالأمر بسيط جدًا، حيث يسهل وسطاء التداول المتاحون عبر الويب اليوم الشراء الفعلي للأسهم، وبموجب هذا الشراء يصبح المشترون مالكين حقيقيين لحصص في الشركة، وليسوا مجرد مضاربين على الأسعار كما يحدث في التداول السريع، ويعتبر الاستثمار عبر شراء الأسهم أكثر ملائمة للمستثمرين الراغبين بالاستثمار طويل الأجل في الأسهم، بعيدًا عن المخاطر التي يشهدها السوق على المدى القصير.
استراتيجيات المضاربة في الأسهم الأكثر شيوعاً
تتعدد أساليب واستراتيجيات المضاربة في الأسهم، ولكل منها الخصائص التي تميزها، والتي يمكن أن تكون ملائمة لفئة من المتداولين دون غيرهم، حسب خبرتهم في السوق، ومدى قدرتهم على تحمل المخاطر، والجدول الزمني المتاح لهم، ولكن في المجمل جميع هذه الاستراتيجيات قائمة على إبرام صفقات البيع والشراء، ومن أبرزها:
-
التداول اليومي Day trading: يعتمد على المضاربة اللحظية فيه يتم فتح الصفقات وإغلاقها عدة مرات في اليوم على أن يتم إغلاق المراكز بنهاية يوم التداول، ويحتاج إلى التزام عال، بحيث يجب أن يكون المستثمر متفرغاً لمتابعة السوق أولاً بأول، واستغلال الفرص الصغيرة، لذا يعتبر عالي المخاطر.
-
التداول المتأرجح Swing trading: يمكن فيه الاحتفاظ بالصفقات لأيام، أو أسابيع للاستفادة من ارتفاعات السوق وتقلباته، ويعتبر معتدل المخاطر، ويحتاج إلى متداولين لديهم خبرة بالسوق، واتجاهاته.
-
تداول المركز Position trading: أسلوب استثماري طويل المدى يمتد ما بين عدة أشهر إلى سنوات أو عقود، ويعد منخفض المخاطر، ويمكن اعتباره أفضل طريقة تداول الأسهم للمبتدئين وفيه يتم الاستفادة من الاتجاه العام للسوق بدلًا من التحركات قصيرة المدى.
إدارة المخاطر: كيف تحمي أموالك من الخسارة؟
كل مشاركات الخبراء تحت عنوان تجربتي مع المضاربة في الأسهم كانت إدارة المخاطر جزءاً منها، فتجنب الخسارة لا يقل أهمية عن استهداف الربح، ويمكن إدارة مخاطرك عبر التمسك بالنصائح التالية مهما كانت ظروف السوق مغرية أمامك:
-
التحكم بحجم الصفقة (قاعدة 1% - 2%): لا تخاطر بأكثر من 1 إلى 2% من رأس مالك الإجمالي في كل صفقة تداول تقوم بها، فهذا يبقيك بعيدًا عن الخسائر الفادحة حتى ولو خسرت عدة صفقات أثناء التداول، مما يضمن لك الاستمرار في التداول حتى عند التعرض لخسائر متتالية.
-
استخدام وقف الخسارة: يعمل أمر وقف الخسارة (Stop Loss) على إغلاق الصفقة تلقائيًا بمجرد وصولها إلى مستوى الخسارة الذي قمت بتحديده مسبقًا، هذا يضمن الحد من الأضرار عندما يتحرك السوق عكس توقعاتك، ومن الأفضل تحديد وقف الخسارة قبل الدخول إلى الصفقة ليس بعدها حتى لا تنخدع بإغراءات السوق.
-
التنويع: وزع رأس مالك على أصول استثمارية مختلفة، ولا تضع كل أموالك في أصل أو قطاع واحد، لتقليل التعرض لمخاطر السوق، فإذا انخفضت أسهمك في قطاع ما بشكل حاد قد يعوض أو يوازن هذه الخسارة استثمارك في قطاع آخر.
-
استخدام الرافعة بحذر: تتيح الرافعة المالية التداول بأكثر من رأس مالك بكثير، ولكنها كما تضخم الأرباح تضخم الخسائر، والإفراط في استخدامها قد يؤدي إلى خسارة كامل رأس المال، وتصفير الحساب في صفقة واحدة إذا جاءت عكس التوقعات، لذا استخدمها بحكمة، واربطها بأوامر وقف الخسارة.
-
فهم تقلبات السوق: يقيس التقلب مدى تذبذب الأسعار، فارتفاع التقلب يعني مكاسب محتملة أكبر، وكذلك مخاطر أكبر، حاول دائمًا تعديل حجم مركزك بناءً على تقلبات السوق، فمثلًا قد يكون من الأفضل تقليل حجم التداولات في فترة إعلان الأرباح أو الأحداث الكبرى لتجنب التقلبات غير المتوقعة.
أفضل منصات تداول الأسهم في السعودية أو الإمارات، وغيرها من دول العالم تحرص دائمًا على توفير أدوات وتقنيات وقف الخسارة وجني الأرباح، وإدارة المخاطر، وتنبيهات السوق حتى يتمكن المتداولين من إدارة مخاطرهم بشكل فعال، والتصرف في الوقت المناسب وحماية أنفسهم من تقلبات السوق.
حكم تداول الأسهم (حلال أم حرام)
عند تداول الأسهم للمبتدئين يشغل تفكيرهم دائمًا الحكم الشرعي للأسهم التي يريدون التداول عليها، ولقد صنفت جهات الفتوى والمؤسسات الدينية الأسهم إلى ثلاث فئات أسهم حرام، وأسهم مختلطة، وأسهم نقية، وهذا يتحدد وفقًا لمعايير خاصة بطبيعة أنشطة الشركة، ومقدار الديون التي عليها، وحجم السيولة التي تمتلكها، وغيرها من التفاصيل المالية الأخرى الخاصة بالشركة صاحبة السهم، ولمعرفة الحكم الشرعي للسهم الذي تنوي التداول عليه يمكن الاستعانة بفلتر يقين الذي يضم تحليلًا شرعيًا دقيقًا لأكثر من 8 آلاف سهم عالمي في مختلف بورصات العالم. ويجدر الإشارة، أن حاليًا باتت أفضل منصات تداول الأسهم في الإمارات ومصر والوطن العربي عمومًا تحرص على توفير حساب إسلامي واضح فيه عمولة بيع وشراء الأسهم بدون تدليس وخال من العمولات التي يشوبها الربا مثل عمولات التبييت، ويفرضها بعض الوسطاء على المستثمرين، مما يضمن التداول في بيئة شرعية على أسهم شرعية عبر منصات التداول الحلال.
الأسواق المحلية أم السوق الأمريكي؟ أيهما أنسب للمبتدئين؟
تحديد السوق الأنسب من أجل المضاربة اليومية في الأسهم السعودية المحلية أو الأمريكية يجب فهم الفرق بين السوق المحلي والأمريكي ويتمثل فيما يلي:
-
الأسواق المحلية: تقتصر هذه الأسواق على الدولة التي يقطن فيها المتداول، وتتيح للمستثمرين فيها الاستثمار في الشركات الموجودة داخل كل دولة، لذا غالبًا تكون محدودة، وأكثر تركيزًا على قطاعات بعينها، وتنظم هذه الأسواق وفقًا لقوانين كل دولة على حدة، والاستثمار فيها بالعملة المحلية للدولة، وتعتبر أسهل في المتابعة لأن المعلومات عنها ستكون متوفرة، وأوقات التداول فيها ملائمة للمنطقة الزمنية التي يقطنها المتداول، وتتوافق مع أيام وساعات العمل المحلية.
-
السوق الأمريكي: حجم السوق الأمريكي ضخم وعالي السيولة لكثرة حجم التداولات به، ويضم بداخله بورصات كبيرة أشهرها (NYSE / NASDAQ) اللتان تحتويان على العديد من الشركات ذات القطاعات المتنوعة. ينظم السوق الأمريكي بدرجة كبيرة من الشفافية، ويحتوي على تقنيات تداول متقدمة ذات تكنولوجيا عالية، ويخبئ فرص نمو عالية، لكن الاستثمار فيه بالدولار الأمريكي، وتوقيته يختلف عن التوقيت المحلي، لذا أغلب الصفقات تعقد في الليل.
ويتاح التداول في الأسواق المحلية من قبل خدمات إدارة الثروات التي تقدمها بعض البنوك المحلية، أو من خلال وسطاء تداول مرخصين محليًا داخل كل دولة وفقًا لشروط تنظيمية صارمة تتباين من دولة لأخرى، لذلك طريقة تداول الأسهم السعودية للمبتدئين تختلف عن طريقة تداول الأسهم الإماراتية، أو المصرية، لأن كل دولة لها قوانينها الخاصة. أما الأسواق الأمريكية، فهي متاحة من خلال عدد أكبر بكثير من شركات الوساطة العالمية التي تحاول دائمًا جذب الكثير من العملاء عبر تقديم تسهيلات ودعم أكبر للمتداولين، لكن في النهاية تحديد السوق الذي تتداول فيه، والسهم الأفضل للتداول سواء شراء أسهم أرامكو \ شراء أسهم أبل أو غيرها من الأسهم المحلية والأمريكية يختلف من متداول لآخر وفقًا لأهدافه المنشودة من وراء التداول.
كيف أتداول في الأسهم خطوة بخطوة؟
يمكن التداول في الأسهم للمبتدئين والمحترفين على حد سواء باتباع التالي:
-
اختيار وسيط تداول مرخص: اعتمد وسطاء موثوقين من جهة رقابية معروفة، تابعة للدولة التي تتداول فيها، فإذا اخترت التداول في السوق المحلي السعودي اختار وسيط تداول مرخص من هيئة السوق المالية (CMA)، وإذا اخترت التداول في السوق الأمريكي اختار وسطاء تداول مرخصين من هيئة الأوراق المالية والبورصات (SEC) وهيئة التنظيم المالي المستقلة (FINRA)، هكذا قياساً على أي دول تتداول بها، هذا يضمن لك التداول في بيئة آمنة شفافة بعيدًا عن شركات التداول النصابة.
-
فتح الحساب وتمويل المحفظة: بعد اختيار المنصة المناسبة لك، قم بتقديم كل المعلومات الشخصية المطلوبة منك (الاسم- العنوان- تاريخ الميلاد- رقم الضمان الاجتماعي) للتحقق من هويتك، واختار نوع الحساب الذي يناسب أهدافك، ووضعك المالي، وأجب عن كل الأسئلة المطلوبة منك، وعندما يتم الموافقة عليك قم بتمويل حسابك عبر تحويل الأموال إليه.
-
اختيار الأسهم وتحليلها: ابحث جيدًا عن السهم الرابح للاستثمار به من خلال تحليل أساسيات الشركة التابعة له، والتحليل الأساسي (Fundamental Analysis)، والفني لوضع السهم بالسوق، لتحديد الاتجاهات والأنماط الخاصة به، والتوقعات المستقبلية له، هذا يمكنك من تقييم مدى إمكانية نموه بالمستقبل.
-
تنفيذ الصفقة: بعد اختيار السهم قم بتقديم طلب تداول على السهم لدى الوسيط بعد تحديد رمز السهم، وعدد الأسهم التي ترغب في تداولها، ونوع الطلب الذي ترغب في استخدامه لتحديد أوامر السوق Market Order للتنفيذ الفوري بأفضل سعر متاح، أو الأوامر المعلقة Limit Order لتحديد سعر الشراء أو البيع، Stop Order لحماية الأرباح أو الحد من الخسائر، مع إمكانية تعديل أو إلغاء الأمر قبل التنفيذ.
تعلم تداول الأسهم للمبتدئين من الصفر للاحتراف
يوجد العديد من الوسائل التعليمية التي توفر معلومات وافية وكافية عن طريقة تداول الأسهم للمبتدئين فهي تعلم التحليل الأساسي والتحليل الفني للمبتدئين لاختيار أفضل الأسهم واعتماد أفضل استراتيجيات التداول منها، الدورات التدريبية، والكتب التعليمية، والمقالات المتخصصة، وفيديوهات وشروحات التداول، والمنتديات، ومجتمعات السوشيال ميديا لتبادل الخبرات والنصائح. كما تقدم أيضًا منصات التداول الدعم التعليمي للمتداولين الجدد معها عبر حساب تداول تجريبي مجاني يمكنهم من التدرب على التداول في بيئة من المحاكاة الافتراضية لإتقان التداول الحقيقي، من أبرز وسطاء التداول الذين يقدمون خدمات تعليمية.
-
شركة XTB: توفر اكس تي بي دورات تعليمية حضورية في كل من الكويت والبحرين وعمان، بالإضافة إلى دورات إلكترونية، كما لديها مدرسة تداول عبر تطبيق تيليجرام يتم فيها مشاركة العديد من دروس التداول والنصائح المهمة، بالإضافة إلى قنوات توصية بصفقات جاهزة.
-
شركة Exness: تقدم اكسنس العديد من الخدمات التعليمية عبر مدونة تتضمن بداخلها الكثير من المقالات المهمة ومقاطع فيديو تقدم شرح احترافي لأبرز استراتيجيات التداول المقدمة من فريق من المحترفين بهذا المجال.
-
شركة AvaTrade: لدى أفاتريد أكاديمية تعليمية خاصة بها تقدم دورات شاملة ومتكاملة، وتتضمن أكثر من 18 دورة تعليمية تحتوي على ما يزيد عن 150 درساً مختلفاً صممت جميعها لتكون مناسبة لجميع المستويات والخبرات.
-
شركة Evest: تتيح ايفست دورات متكاملة متنوعة مقسمة حسب المستويات المختلفة وتوفر معلومات مهمة تناسب مختلف المستويات، بالإضافة إلى كتب إلكترونية، وندوات شرح مفصلة عبر الإنترنت يتم تقديمها والإعلان عنها بصفة دورية.
-
شركة Binance: من الشركات الرائدة في مجال تداول العملات الرقمية، ولديها دورات ومسار مخصص للمبتدئين، بالإضافة إلى برنامج تعلم واربح، ومقالات وشروحات معمقة متخصصة بمجال العملات الرقمية.
أفضل شركات تداول الأسهم للمبتدئين
يجب على المبتدئين الحرص على انتقاء شركات تداول مرخصة وموثوقة من جهة رقابية معروفة، لضمان المصداقية والأمان، بالإضافة إلى اختيار الشركات التي تقدم تسهيلات وخدمات تعليمية تساعدهم على احتراف هذا المجال ومعرفة المزيد عن خفاياه، فيما يلي نشارك معكم بعضاً من أفضل شركات التداول الموثوقة والمناسب للمبتدئين
-
التراخيص VFSC أقل مبلغ للإيداع 50فتح حساب
-
التراخيص DFSA أقل مبلغ للإيداع 100فتح حساب
-
التراخيص SCA أقل مبلغ للإيداع 20فتح حساب
-
التراخيص FCA أقل مبلغ للإيداع 10فتح حساب
-
التراخيص ADGM أقل مبلغ للإيداع 100فتح حساب
-
التراخيص SCA أقل مبلغ للإيداع 100فتح حساب
-
التراخيص ADGM أقل مبلغ للإيداع 50فتح حساب
-
التراخيص CySEC أقل مبلغ للإيداع 10فتح حساب
هل تحتاج مساعدة لتدخل عالم الأسهم؟
إن مفتاح الاستثمار ليس تقييم مدى تأثير صناعة ما على المجتمع، أو مدى نموها، بل تحديد الميزة التنافسية لأي شركة معينة، وقبل كل شيء، مدى استدامة تلك الميزة، إذا كنت بحاجة للمساعدة للدخول لعالم الأسهم فريق خبرائنا متواجد لمساعدتك على مدار الساعة.
استشارة عبر الواتس-آب
تقدم بطلب استشارة مجانية بشكل مضمون من خلال التواصل مع فريق عمل موقع ثقة.
تواصل معنا الآن
